يوني سواب وريديوم: التطبيقات الوحيدة في التمويل اللامركزي التي تشهد تدفقاً للمستخدمين الجدد – اكتشف المزيد!

شهد الشهر الماضي توسعًا في تداول DEXs، مدفوعًا بأوامر تجارية من البوتات والبشر الباحثين عن أكثر رموز الميم شهرة. ومع تعافي معظم العملات والرموز، تدفقت الأموال إلى DEXs الرئيسية على Ethereum وSolana.

تدفق المستخدمين الجدد على Uniswap وRaydium

أظهرت التطبيقات مثل Uniswap وRaydium تدفقًا للمستخدمين الجدد في يوليو، في حين اعتمدت المراكز اللامركزية الأخرى على المستخدمين العائدين. أظهرت جميع بروتوكولات DeFi توسعًا في النشاط، لكن البورصات الرائدة على Ethereum وSolana شهدت أكبر تدفق للمستخدمين لأول مرة.

Uniswap مستقرة من حيث القيمة المقفلة، حيث تحمل 4.64 مليار دولار على Ethereum، وفي مجموعات أصغر من أكثر من 10 سلاسل بلوكشين أخرى. Raydium تعتمد بشكل أساسي على Solana وجيل جديد من رموز الميم. لا تزال DEX Raydium تحتفظ بقيمة مقفلة تقارب 1.22 مليار دولار بعد نمو سعر SOL في يوليو.

نجاح Raydium مرتبط بأداء Solana

يعتمد نجاح Raydium أيضًا على أداء Solana (SOL)، التي وصلت إلى 194 دولار وتعتبر أداة موثوقة لتشكيل الأزواج. هذا جلب 8.4 مليون مستخدم نشط إلى DEX خلال الـ30 يومًا الماضية، مع أكثر من 600 ألف مستخدم نشط يوميًا. تعتمد Raydium على القوة التداولية العالية، لكنها لا تزال تحتل المرتبة 127 بين تطبيقات DeFi.

إيرادات يومية تصل إلى 1.7 مليون دولار

بالإضافة إلى عدد مستخدمين مشابه، تولد Uniswap وRaydium رسوم تداول متشابهة، حيث تحقق كل منهما حوالي 1.7 مليون دولار في الرسوم اليومية، متجاوزة حتى TRON. مؤخرًا، بروتوكولات أخرى معتمدة على Solana مثل JitoSOL تجاوزت حتى Bitcoin وEthereum من حيث الرسوم اليومية.

ورغم تدفق بعض المستخدمين الخارجيين، شهدت بروتوكولات أخرى مثل Jito ارتفاعًا في الرسوم بقيمة 2.29 مليون دولار خلال 24 ساعة. سجل Pump.fun رسومًا بقيمة 2.3 مليون دولار في اليوم الماضي.

أزاحت Uniswap وRaydium DEXs الأخرى الأصغر لتصبح البروتوكولات الأساسية لإنشاء وتداول الرموز الجديدة بسرعة. ورغم أن DEXs الاثنين لا تزال بعيدة عن القيمة المقفلة في بروتوكولات الستاكينج أو مجمعات السيولة، فإن النشاط يعوض. سهولة الاستخدام تعني أن Uniswap وRaydium هما الأنجح في جذب المستخدمين الجدد من قطاع التجزئة.

نجاح يستند إلى تدفقات تجارة طويلة الأمد

يعتمد نجاح الشهر الماضي على تدفق التداولات طويل الأمد في البورصات. أبلغت Uniswap مؤخرًا عن 342.6 مليار دولار في التداولات على مدار عمرها. أظهر Raydium أن حالات الاستخدام أكثر أهمية من وعود البلوكشين، وأنتجت رسومًا تنافس حتى شبكة Solana الرئيسية.

في الأسابيع الناجحة للغاية، تجاوز Raydium حتى Ethereum. لا يزال Raydium أكثر انتقائية مقارنة بـ Pump.fun، ويعد الواجهة الأساسية للرموز الجديدة التي تهدف إلى بناء السيولة.

تأثير DEXs يصل إلى ذروته

بدأت تجارة DEXs في الارتفاع في أبريل، بعد توسع الجيل الجديد من رموز الميم في الربع الثاني. لا تزال الأسواق المركزية هي القائدة، إلا أن البيانات تظهر أن DEXs تحمل الآن 14.2% من حجم التداولات. هذا النسبة تمثل حجم التداولات الشهرية الإجمالية وتعد الأعلى منذ مارس.

الآن، تهدف النسبة إلى العودة إلى الذروة في سوق الثور لعام 2021، عندما كانت أحجام DEX تتجاوز 28% مقارنة بالنشاط على البورصات المركزية. DEXs لا تسرق بالفعل الأحجام من البورصات المركزية، بل توفر وصولًا إلى أنواع جديدة من الأصول وأقصر فترة زمنية للإدراجات. كما أن DEXs تعتمد كليًا على البلوكتشين وتوفر سجلًا أفضل للتوكنات المتاحة.

يقوم دورة التوسع الحالية بتحديد التوقعات بأن DEXs يمكنها حمل 25% من النشاط. عندما يتعلق الأمر بالرموز، فإن تأثير DEXs يكون أكبر، حيث تركز معظم البورصات المركزية على الأصول الأكبر. بالإضافة إلى ذلك، يتم النظر إلى بعض الرموز المدرجة في البورصات المركزية بشكوك كونها قد تحمل متداولين داخليين.

جلبت ركود السوق في 2023 هبوطًا في حصة تداول DEX. في الأشهر الماضية، جعلت معظم التطبيقات الرائدة تجربتها أكثر سلاسة، بينما أضافت أدوات لإطلاق الرموز بسهولة. كما ساعدت التوجهات المتفائلة المتزايدة في 2024 في تحويل النشاط إلى DEXs. وكان الاتجاه الكبير الآخر هو الانتقال من تداول الرموز المعتمد على Ethereum إلى Solana، نظرًا للرسوم المنخفضة والإطلاقات البارزة لرموز الميم.

تقرير Cryptopolitan بواسطة كريستينا فاسيليفا.