أبولو تكشف عن صندوق ائتمان خاص برموزه: تعمق الروابط بين البلوكشين والتمويل التقليدي

شركة أبولو، التي تدير أصولًا تزيد قيمتها عن 730 مليار دولار، تقدم للمستثمرين صندوق ائتمان خاص مرمَّز جديد بمساعدة شركة سكيوريتايز المتخصصة في الرموز الأمنية. يتم الوصول إلى هذا الرمز عبر صندوق أبولو للاستثمار الائتماني المتنوع (ACRED)، وهو العرض الأول على السلسلة للمستثمرين المعتمدين من أبولو، كما أنه أول تكامل لسكيوريتايز مع بلوكشين سولانا، وأيضًا مع شبكة إنك، وهي شبكة من الطبقة الثانية التي بناها تبادل العملات الرقمية كراكن. تعتبر كل من إيثريوم، وابتوس، وأفالنش وبوليجون أيضًا منصات إطلاق مبدئية للصندوق المرمَّز.
معلومات عن صندوق أبولو
صندوق أبولو للاستثمار الائتماني المتنوع، الذي يدير أصولًا تزيد قيمتها عن 1.2 مليار دولار، يستثمر في الإقراض المباشر للشركات والتمويل المدعوم بالأصول بالإضافة إلى الائتمان المستدام، المتعثر والمنظم، وفقًا للشركة. قدم الصندوق عائدًا بنسبة 11.7٪ في عام 2024 مقارنة بحوالي 4.5٪ على سندات الخزانة الأمريكية. كريستين مو، الشريكة التي تقود استراتيجية الأصول الرقمية والبيانات والذكاء الاصطناعي في أبولو، قالت إن الصندوق تم اختياره بسبب هيكل الاشتراك اليومي وقيمة الأصول الصافية اليومية (NAV) الذي يناسب الأسواق المعتمدة على البلوكتشين بشكل سلس وفعال.
تنويع المحفظة باستخدام الأصول المرمَّزة
“بالنسبة لأولئك الذين يحاولون بناء محفظة متنوعة على السلسلة، فإنه يخدم كمكمل ذو عائد أعلى للعملات المستقرة، والخزانة المرمَّزة، وصناديق سوق المال”، قالت مو في مقابلة. “ولكنه أيضًا يمثل تنويعًا لمنتجات العائد الأصلي للعملات المشفرة الأكثر تقلبًا المتاحة الآن. لذا يمكن أن يساعد في إكمال صورة الأصول المختلفة التي تحتاجها في محفظة متنوعة على السلسلة.”
اتجاهات التشفير في الأصول الحقيقية
هناك توجه بين شركات التمويل التقليدية لترميز ما يُسمى الأصول الحقيقية (RWAs)، مع ظهور نسخة بلوكتشين من السندات الأمريكية كأكبر سوق وأكثرها سيولة. اعتبارًا من عام 2023، وصلت الأصول الائتمانية الخاصة العالمية المدارة إلى حوالي 2.1 تريليون دولار، بزيادة أربعة أضعاف عما كانت عليه قبل عقد، وفقًا لسكيوريتايز. الرموز الائتمانية الخاصة أقل شيوعًا، لكنها تفتح فرصة جديدة للأصول على السلسلة، على حد قول كارلوس دومينغو، الرئيس التنفيذي لسكيوريتايز.
الشراكة مع سكيوريتايز
“الائتمان الخاص هو مجال يشهد نموًا سريعًا مؤخرا، وكنا من الرواد في هذا المجال مع إطلاقنا لرمز صندوق ائتمان خاص من الدرجة الأولى مع هاميلتون لاين”، قال دومينغو في مقابلة. “الائتمان الخاص ذو العائد الأعلى هو مكمل جيد للسندات، خاصة في سيناريو انخفاض معدلات الفائدة.” سكيوريتايز هي شريك الترميز لشركة بلاك روك ووكيل نقل رقمي لرمز صندوق سوق المال BUIDL. بالنسبة لأبولو، تستخدم سكيوريتايز شراكتها مع وورم هول، وهي منصة تطوير تسمح لشبكات بلوكتشين بالتواصل مع بعضها البعض، لتقديم نهج متعدد السلاسل منذ البداية.
الاختبارات المستقبلية للتكنولوجيا
شاركت أبولو في بعض اختبارات الأصول المرمزة مثل إثبات المفهوم العام الماضي بالتعاون مع جيه بي مورغان، الذي تم تحت رعاية مشروع غارديان، وهو جهد تعاوني بقيادة السلطة النقدية في سنغافورة (MAS). مو، التي عملت سابقًا في استراتيجيات ويب 3 في جيه بي مورغان وقادت مشاريع مثل إنترا داي ريبو، تتطلع للعمل في مجالات مثل التمويل اللامركزي (DeFi).
“ترميز منتجات أبولو هو مجرد البداية”، قالت مو. “نحن متحمسون للتعاون مع فرق رائدة في نظام الأصول الرقمية لتصميم إدارة خزائن حديثة، وإعادة توازن المحافظ الاستثمارية بشكل آلي على نطاق واسع، وإدارة الضمانات عبر العقود الذكية، وفي المستقبل، تمكين سيولة ثانوية محتملة للأصول البديلة.”
أسئلة شائعة
- ما هو صندوق أبولو للاستثمار الائتماني المتنوع؟
هو صندوق يستثمر في الإقراض المباشر للشركات والتمويل المدعوم بالأصول، وقد حقق عائدًا بنسبة 11.7٪ في عام 2024.
- ما هي الرموز الائتمانية الخاصة؟
هي رموز تفتح مساحة جديدة للأصول على السلسلة وتعتبر مكملًا جيدًا للسندات مع عوائد أكبر.
- كيف يساعد ترميز الأصول في أصول أبولو؟
يساهم في تصميم إدارة خزائن حديثة وتحقيق سيولة للأصول البديلة باستخدام تقنية البلوكتشين.