شهد سوق العملات المشفرة عبر التداول المباشر (OTC) نموًا غير مسبوق في عام 2024، حيث تضاعفت أحجام التداول وسط تبني المؤسسات القوية وظروف السوق المواتية.
تحليل نمو السوق
ارتفع إجمالي حجم التداول عبر سوق OTC بنسبة 106% مقارنة بالعام السابق، بينما شهدت معاملات العملات المستقرة زيادة أكبر بنسبة 147%، وفقًا لتحليل شامل لأربعة ملايين عملية تداول فوري قامت بها Finery Markets.
من الشك إلى الإيمان: تطور وول ستريت في مجال العملات المشفرة
تغيرت منظومة تداول العملات الرقمية المؤسسية بشكل لافت طوال عام 2024، مع وصول البيتكوين إلى أعلى مستوى له فوق 100,000 دولار في ديسمبر. تزامن هذا الإنجاز مع إطلاق ناجح لصناديق الاستثمار المتداولة (ETF) للبيتكوين والإيثيريوم، مما أحدث تحولاً كبيراً في هيكل السوق. يُلاحظ أن تدفقات صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين الأمريكية تجاوزت تلك الخاصة بالذهب، مما اعتبرته Finery Markets كأكثر إطلاق لصندوق تداول ناجح في التاريخ.
- أظهرت المؤسسات المالية التقليدية تحولاً كبيراً في نهجها تجاه الأصول الرقمية، منتقلة من الشك إلى القبول.
- أبرز الربع الرابع هذا التحول، مع نمو ملحوظ في جميع العملات المشفرة الرئيسية.
- توسعت تجارة البيتكوين بنسبة 80% سنويًا، بينما قفزت أحجام الإيثيريوم بنسبة 187%، ونمو نشاط العملات المستقرة بنسبة مثيرة بلغت 191%.
أداء فصلي وفترات كسر للأرقام القياسية
أظهر العام زخم نمو متسق، مع تحقيق الربع الرابع لأقوى أداء، إذ حقق نموًا بنسبة 177% مقارنة بالعام السابق.
- نشط تداول الربع الرابع بشكل كبير مقارنة بالفصول الأخرى.
- الربع الثاني استفاد من إطلاق صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين، وحقق النمو الثلاثي الوحيد بنسبة 110%.
- تلتها الربع الأول والثالث بمعدلات نمو 80% و78% على التوالي.
كشفت الشركة مؤخرًا أنها تعاونت مع Wintermute، وهي شركة تداول خوارزمية عالمية، التي أكملت أول عملية تداول RFQ على منصة ECN للعملات المشفرة في Finery Markets.
إعادة تشكيل العملات المستقرة للتمويل العالمي
أصبحت العملات المستقرة عاملاً حاسمًا يربط بين التمويل التقليدي والرقمي في 2024. تجاوزت أحجام المعاملات حجم معاملات فيزا، مما يبرز دورها الرئيسي في تيسير العمليات التجارية العالمية.
تظهر هذه الزيادة بنسبة 147% في معاملات العملات المستقرة عامًا بعد عام القيود التي يواجهها البنية التحتية المصرفية التقليدية.
عصر ازدهار العملات البديلة
أظهرت شهية المؤسسات للعملات البديلة توسعاً مع تضاعف حصتها في السوق لأكثر من 29% من إجمالي حجم التداول، مرتفعة من 13% في 2023. برزت سولانا كأداء متميز خلال العام، محققة زيادة تسع مرات في نشاط التداول، بزيادة استثنائية بلغت 43 ضعفًا في الربع الرابع وحده.
حافظت لايتكوين على موقعها القوي بين المستثمرين المؤسسيين، محققة زيادة بنسبة 149% على مدار العام.
أفق الكريبتو المؤسسي القادم
يبدو أن الهيكل السوقي مهيأ لمزيد من التطور في 2025، مع بروز عدة اتجاهات رئيسية. التنفيذ المحتمل للقروض المدعومة بالعملات المشفرة قد يفتح آفاق استثمارية جديدة، بينما من المتوقع أن تكتسب الأصول التقليدية المرخصة زخماً كبيراً.
هذا التحول قد يعيد تشكيل استراتيجيات التداول العالمية مع تكيف الأسواق مع التداول 24/7 وتحسين السيولة للأصول التي كانت تعتبر غير سائلة تقليديًا.
المتوقع زيادة تعزيز هياكل السوق بدافع من التطورات التنظيمية، مما يؤدي إلى توزيع مخاطر أكثر توازنًا وتنوع أكبر في دورة التداول.
- من المتوقع إنشاء عدد كبير من الشركات والمؤسسات الجديدة في مراكز مالية رئيسية مثل سنغافورة، الإمارات، لندن، ومدن أوروبية مختلفة.
- التنظيمات مثل MiCA قد تقود الطريق في هذه التطورات.
الأسئلة الشائعة
- كيف أثرت العملات المستقرة على التمويل العالمي في 2024؟
تجاوزت أحجام معاملات العملات المستقرة معاملات فيزا، مما يبرز دورها في تسهيل العمليات التجارية العالمية وكشف قيود البنية التحتية المصرفية التقليدية.
- ما هي الأصول الرقمية التي حققت أكبر نمو في 2024؟
سولانا برزت كأداء متميز بالعام بزيادة تسع مرات في تداولها، ولايتكوين حققت زيادة بنسبة 149% على مدار العام.
- ما هي الاتجاهات المتوقعة للعملات المشفرة المؤسسية في 2025؟
نتوقع تنفيذ قروض مدعومة بالعملات المشفرة وازدياد أهمية الأصول التقليدية المرخصة، مما يعيد تشكيل استراتيجيات التداول العالمية.
